一、题目：经济市场状态转换下的动态期权定价模型
二、主讲人：赵永淦
三、时间：6月 8日（周四）14:00―16:00
四、地点：管理学院学术报告厅
五、主办单位：管理学院、文科处
六、主讲人简介：赵永淦博士，加拿大风险管理研究讲席教授，现任职于加拿大达尔豪斯大学商学院金融系。自2000年12 月毕业于加拿大不列颠大学商学院之后，曾任职于新加坡南洋理工大学, 美国普林斯顿大学的客座研究员，西安交大和南京审计大学的特聘教授。主要研究方向有投资组合，金融衍生产品定价与设计，金融风险管理。在金融学，经济学，和管理科学等领域里发表论文三十余篇。多次主持加拿大国家自然科学基金和社会科学基金项目。研究成果曾获得加拿大金融年会最佳论文奖, 并为多个对冲基金和投资机构的投资顾问。他是Journal of Economic and Administrative Sciences, Journal of Management Mathematics, and Quantitative Finance Letters现任副主编。曾任两届加拿大诺瓦斯科舍省(Nova Scotia)华人协会主席。
七、内容提要：基于一种经济制度变迁的动态期权定价模型，假设基础资产的一期对数收益如一个简单的隐马尔可夫模型，推导出欧式期权的定价公式，发现期权价格高度依赖于当前经济体制的可能性，附加溢价形成了所谓波动微笑或傻笑曲线，模型很好地解释了所观察到的市场活动，该模型与哈代（2001）的分析相对比，更具有通用性。
联系人：徐敬俊
